① 一支股票的β系数越大，它所需要的风险溢价补偿就越小。对吗
对，股票的β值是与整个股票市场的波动相对应的，β值越大，个股的波动越小，如果某只股票的β值等于1，那么它的波动就等于市场波动，其风险也就是市场风险，其相对于整个股市的风险溢价就等于0。在A股市场上，大盘蓝筹股的β值就比较大，其风险溢价也小。
② 风险溢价的计算公式
市场风险溢价=成熟股票市场的基本溢价+国家风险溢价(Aswath Damodaran，2010)。成熟的股票市场具备理性的投资者和规范的市场规则，股票数据有足够多的样本且充分分散，同时具有足够长的可靠的历史数据。在实际应用过程中，一般认为美国股票市场是一个成熟的市场。
(2)A股市场股票风险溢价扩展阅读：
股票（stock）是股份公司所有权的一部分，也是发行的所有权凭证，是股份公司为筹集资金而发行给各个股东作为持股凭证并借以取得股息和红利的一种有价证券。
股票是资本市场的长期信用工具，可以转让，买卖，股东凭借它可以分享公司的利润，但也要承担公司运作错误所带来的风险。每股股票都代表股东对企业拥有一个基本单位的所有权。每家上市公司都会发行股票。
同一类别的每一份股票所代表的公司所有权是相等的。每个股东所拥有的公司所有权份额的大小，取决于其持有的股票数量占公司总股本的比重。股票是股份公司资本的构成部分，可以转让、买卖，是资本市场的主要长期信用工具，但不能要求公司返还其出资。
A股的正式名称是人民币普通股票。它是由我同境内的公司发行，供境内机构、组织或个人（不含台、港、澳投资者）以人民币认购和交易的普通股股票，我国A股股票市场经过几年快速发展，已经初具规模。
B股的正式名称是人民币特种股票，它是以人民币标明面值，以外币认购和买卖，在境内（上海、深圳）证券交易所上市交易的。它的投资人限于：外国的自然人、法人和其他组织，香港、澳门、台湾地区的自然人、法人和其他组织，定居在国外的中国公民。
H股，即注册地在内地、上市地在香港的外资股。香港的英文是HOngKOng，取其字首，在港上市外资股就叫做H股。N股，是指那些在中国大陆注册、在纽约（New York）上市的外资股。
普通股是指在公司的经营管理和盈利及财产的分配上享有普通权利的股份，代表满足所有债权偿付要求及优先股东的收益权与求偿权要求后对企业盈利和剩余财产的索取权。
③ 风险溢酬的股市的风险溢酬比较分析
自现代资产定价理论创立以来,各种理论流派就从不同角度对其进行完善和发展,其中针对公司特质风险的研究就是极具代表性的理论贡献之一。资本资产定价模型(CAPM)和套利定价模型(APT)把投资风险分为系统风险和非系统风险(即公司特质风险),非系统风险可以通过构造多样化投资组合充分分散,市场对这种风险不会予以补偿,只有系统风险才可以得到风险溢酬。而Merton(1987)认为由于各种原因而使得大量投资者只能持有少量的股票,导致非系统风险不能被充分分散,投资者不仅对市场风险也会对非系统风险要求得到相应的风险溢价。而近期却有研究发现在美国等国家的市场上普遍存在特质风险越高收益率越低的异象。研究特质风险的意义就在于进一步揭示与资产定价相关的风险因素。中国股票市场上A股、B股、H股突出的、持续的定价差异问题,在长时间内引起了很多学者的广泛关注。但针对市场分割产生的定价问题,绝大多数的研究都集中在折溢价问题上,而缺乏对特质风险及其溢酬的研究。
利用Fama和French(1993)三因素模型的残差标准差来度量股票特质波动率,首次从特质风险溢酬的角度拓展对特质风险的研究,从而解决当波动率水平整体变化时,资产的绝对波动率并不能很好反应相对的特质风险定价差异的问题。利用A、B、H股市场的投资标的均为中国市场经济中的微观主体以及三个市场投资主体递进变化关系,同时对特质风险溢酬在不同市场间的微观变化进行了实证研究。
结果表明:
(1)对于持有期为一期的特质风险溢酬而言,其影响因素一部分来源于自身,另一部分来源于相关市场间信息的跨市场流动,而这部分信息流向主要是从H股流向A股和B股。
(2)通过对比不同持有期的特质风险溢酬相对水平的大小关系,发现由于A股市场存在显着的短期内的反转效应和中期内的动量效应,导致不同市场特质风险溢酬相对水平的大小关系随持有期的变化而发生变化。
(3)风险差异假说和流动性差异假说能在一定程度上对特质风险溢酬水平进行解释,但并不能完全解释特质风险溢酬在市场分割条件下的相对水平变化关系。由于指标选取的局限性,存在于特质风险溢酬、市场整体风险以及市场整体换手率之间的关系还有待于进一步深入研究。
④ 中国股市市场风险溢价是多少
所谓的market risk premium=average return rate of the stock market - risk free rate
也就是整个股票市场的平均收益率-无风险收益率就得到了所谓的股权风险溢价了
A股市场的风险溢价，应该可以用沪深指数的变化率乘以自身市值的权重来计算，当然，用去年来算，自然溢价值为负了
其实就是CAMP模型，你可以研究一下啊，不要中英夹杂问得那么玄乎嘛~~
⑤ 影响风险溢价的因素有哪些
影响风险溢价的因素有以下内容：
一、发行人种类。不同的发行人种类代表了不同的风险与收益率，他们以不同的能力履行其合同义务。例如，工业公司、公用事业公司、金融机构、外国公司等不同的发行人发行的债券与基础利率之间存在一定的利差，这种利差有时也称为市场板块内利差。
二、发行人的信用度。债券发行人自身的违约风险是影响债券收益率的重要因素。债券发行人的信用程度越低，投资人所要求收益率越高;反之则较低。
三、提前赎回等其他条款。如果债券发行条款包括了提前赎回等对债券发行人有利的条款，则投资者将要求相对于同类国债来说较高的利差;反之，如果条款对债券投资者有利，则投资者可能要求一个小的利差。
四、税收负担。债券投资者的税收状况也将影响其税后收益率。
5.债券的预期流动性。债券的交易有不同程度的流动性，流动性越大，投资者要求的收益率越低;反之则要求的收益率越高。
6.到期期限。由于债券价格的波动性与其到期期限的长短相关。故债券期限越长，其波动性越大，相应的收益率也越高。
(5)A股市场股票风险溢价扩展阅读：
形成风险溢价之后会造成以下影响：
一、风险溢价可以使企业以极小的代价获得巨额资金，致使企业为了上市不惜搞过度包装，弄虚作假。高溢价使股票的价格与公司业绩严重脱离，导致我国股市市盈率过高，泡沫过大。
二、风险溢价发行股票使投资成本过高，投资回报过低，导致投资者只重视博取差价，不重视分红，使股市变成一个投机取巧的市。
三、风险溢价造成社会流通股与国有股的同股不同价，而且价差过大是国有股减持的最主要障碍。高溢价使A股与B股、H股投资成本差别过大，导致了严重的利益侵占问题。
⑥ 股权风险溢价指数哪里看
股权风险溢价指数可以在股市的风险溢价曲线中查看。根据相关信息查询到股权风险溢价指数等于盈市率减去十年期国债收益率，股市里有近年的所有股票的盈亏数额的。
⑦ 同一个上市公司的A股股价是H股股价的多少倍才算合理
1.5-2.5倍是合理的
短期资金分流助推H股
A股目前正处于政府全方位、多重方式收缩流动性的压力之下。短期资金部分分流不可避免，这也将推动H股股价进一步上升，缩小与A股价差。相比A股并不会得到资金长期的关注，随着A-H溢价降至合理比率、A股盈利能力再度提升、人民币持续升值，东方证券预计内地资金将选择再度回流A股。
A股风险溢价高于H股
虽然A-H估值差异将会随着H股股价的大幅上扬和A股下跌而缩小，但是A-H溢价率并不会大幅下降，并且A股需要优于H股的风险溢价。A股目前仍是一个相对封闭的市场，A股市场应该给予高于H股的溢价。
A股成长性优于H股
未来三年甚至更长的时期内，内地宏观经济的快速可持续成长是A股上市公司高速增长的必要前提。
从更长的时期趋势看，人民币终将自由兑换，H股与A股必然接轨。但就目前的情况来看，人民币自由兑换并没有时间表。近期美国次级债风波引发全球金融市场大震荡，甚至可能推迟人民币自由兑换的进程。鉴于此，A是H1.5-2.5倍是合理的。
⑧ 股票a的标准差40%贝塔系数0.5 股票b的标准差20%贝塔系数1.5 问哪知股票的风险溢价更高
股票b的风险溢价更高。
在一倍标准差下如果市场变化了一倍，
a股变化范围是=40%*0.5=20%
b股变化范围是=20%*1.5=30%
即b股本身股价变化不大，但随市场变化而变的范围很大。如果能准确把握这市场的变化，则投资b股。
a股股价，虽然自身价格的变化比较大，但随市场变化而变的特性却小多了。是相对市场比较稳定的一个股票。