『壹』 大漲之後縮量下跌意味著什麼
股票在上漲後縮量下跌代表主力資金在打壓股票價格在進行洗盤，即個股經過長期上漲之後，主力發現盤中的散戶較多，為了減輕個股後期繼續上漲的壓力，則會在上方拋出一部分籌碼，導致股價下跌，引起市場上的散戶恐慌，拋出手中的股票，達到洗盤的目的，等洗盤結束之後，主力再會在下方接回，拉升股價，一般來說，主力在洗盤時，其成交量是縮量的，並不會出現放量的情況，股價不會跌破下方某一支撐線。
1、 如果股票在上漲後出現放量下跌的情況，則很有可能是主力在進行出貨操作，即經過個股長期上漲之後，主力已經獲取較多的收益，在上方進行獲利了結操作，從而導致個股出現放量下跌的情況。低位縮量下跌意味著指股價處於相對性的低位，價格依舊呈現著下跌的趨勢，但是在下跌的過程中成交量也持續萎縮。低位代表著此前已經經歷過一段比較持續性、幅度較大的下跌，成交量的萎縮意味著空方的力量在持續性的削弱，後市行情可能發生反轉。
2、 在量價關系的分析中，成交量的變化也意味著多空雙方力量、意願的變化，將成交量與價格相結合，就可以觀察到某種行情發生可能性的大小，在此基礎上再結合基本面信息，更容易讓我們把握行情。縮量背後隱藏的機會有：縮量是指市場成交較為清淡，大部分人對市場後期走勢十分認同，意見十分一致。縮量一般發生在趨勢的中期，大家都對後市走勢十分認同。縮量主要是說市場里的各投資者和機構看法基本一致，分兩種情況：一是市場人士都十分看淡後市，造成只有人賣，卻沒有人買，所以急劇縮量;二是市場人士都對後市十分看好，只有人買，卻沒有人賣，所以又急劇縮量。
3、 縮量止跌買點技巧如下：（1）當一隻個股進入起飛線後即開始滑跑，在整個滑跑過程中會出現多次震倉洗盤，而震倉洗盤的低點一般都在60日平均線附近。流通盤大的個股震倉時可能會跌破60日平均線，流通盤小的個股震倉時可能跌不到60日平均線。（2）指數差的時候震倉可能跌破60日平均線，指數好的時候震倉可能跌不到60日平均線。但它們都以60日平均線為衡量標准。（3）所以，當股價跌到60日平均線附近時，可以觀察其成交量是否極其萎縮，股價能否在這里翹頭向上，並發生金叉，如果是的話，這里是較好的買入點。
『貳』 股票上漲或下跌後放量和縮量的信號是什麼，後期走勢一般怎樣
高位放量出貨，低位放量建倉。無論陰陽線。
一、關於量？
量之要，其一在勢也。高位之量大，育下落之能；低位之量大，藏上漲之力；
二、成交量的五種形態
因為市場就是各方力量相互作用的結果。雖然說成交量比較容易做假，控盤主力常常利用廣大散戶對技術分析的一知半解而在各種指標上做文章，但是成交量仍是最客觀的要素之一。
1．市場分歧促成成交。所謂成交，當然是有買有賣才會達成，光有買或光有賣絕對達不成成交。成交必然是一部分人看空後市，另外一部分人看多後市，造成巨大的分歧，又各取所需，才會成交。
2．縮量。縮量是指市場成交極為清淡，大部分人對市場後期走勢十分認同，意見十分一致。這裡面又分兩種情況：一是市場人士都十分看淡後市，造成只有人賣，卻沒有人買，所以急劇縮量；二是，市場人士都對後市十分看好，只有人買，卻沒有人賣，所以又急劇縮量。 縮量一般發生在趨勢的中期，大家都對後市走勢十分認同，下跌縮量，碰到這種情況，就應堅決出局，等量縮到一定程度，開始放量上攻時再買入。同樣，上漲縮量，碰到這種情況，就應堅決買進，坐等獲利，等股價上沖乏力，有巨量放出的時候再賣出。
3．放量。放量一般發生在市場趨勢發生轉折的轉折點處，市場各方力量對後市分歧逐漸加大，在一部分人堅決看空後市時，另一部分人卻對後市堅決看好，一些人紛紛把家底甩出，另一部分人卻在大手筆吸納。 放量相對於縮量來說，有很大的虛假成份，控盤主力利用手中的籌碼大手筆對敲放出天量，是非常簡單的事。只要分析透了主力的用意，也就可以將計就計。 4．堆量。當主力意欲拉升時，常把成交量做得非常漂亮，幾日或幾周以來，成交量緩慢放大，股價慢慢推高，成交量在近期的K線圖上，形成了一個狀似土堆的形態，堆得越漂亮，就越可能產生大行情。相反，在高位的堆量表明主力已不想玩了，在大舉出貨。
5．量不規則性放大縮小。這種情況一般是沒有突發利好或大盤基本穩定的前提下，妖庄所為，風平浪靜時突然放出歷史巨量，隨後又沒了後音，一般是實力不強的莊家在吸引市場關注，以便出貨。
三、市場成交量與價格的關系
1．確認當前價格運行趨勢：市場上行或下探，其趨勢可以用較大的成交量或日益增加的成交量進行確認。逆趨勢而行可以用成交量日益縮減或清淡成交量進行確認。
2．趨勢呈現弱勢的警告：如果市場成交量一直保持銳減，則警告目前趨勢正開始弱化。尤其是市場在清淡成交量情況下創新高或新低，以上判斷的准確性更高。在清淡成交量情況下創新高或新低應該值得懷疑。
3．區間突破的確認方法：市場失去運行趨勢時即處於區間波動，創新高或新低即實現對區間的突破將伴隨成交量的急劇增加。價格得到突破但缺乏成交量的配合預示市場尚未真正改變當前運行區間，所以應多加謹慎
4．成交量催化股價漲跌 一隻股票成交量的大小，反映的是該股票對市場的吸引程度。當更多的人或更多的資金對股票未來看好時，他們就會投入資金；當更多的人或資金不看好股票未來時，他們就會賣出手中的股票，從而引起價格下跌。但是無論如何，這是一個相對的過程，也就是說，不會所有的人對股票「一致地」看好或看壞。 這是一個比較單純的看法，更深層的意義在於：股票處於不同的價格區域，看好的人和看淡的人數量會產生變化。比如市場上現在有100個人參與交易，某股價格在10元時可能有80個人看好，認為以後會出現更高的價格，而當這80個人都買進後，果真引起價格上升；股價到了30元時，起先買入的人中可能有30個人認為價格不會繼續上升，因此會賣出股票，而最初看跌的20個人可能改變了觀點，認為價格還會上升，這時，價格產生了瞬間不平衡，賣出的有30人，買入的只有20人，則價格下跌。看好、看淡的人數會重新組合並決定下一步走勢。
大多數人都有一個錯誤的看法：股票成交量越大，價格就越漲。要知道，對於任何一個買入者，必然有一個相對應的賣出者，無論在任何價格，都是如此。在一個價格區域，如果成交量出乎意料地放大，只能說明在這個區域人們有非常大的分歧，比如50個人看漲，50個人看跌；如果成交量非常清淡，則說明有分歧的人很少或者人們對該股票毫不關心，比如5個人看漲，5個人看跌，90個人無動於衷或在觀望。
可以從成交量變化分析某股票對市場的吸引程度。成交量越大，說明越有吸引力，以後的價格波動幅度可能會越大。
可以從成交量變化分析某股票的價格壓力和支撐區域。在一個價格區域，如果成交量很大，說明該區域有很大的壓力或支撐，趨勢將在這里產生停頓或反轉。
可以觀察價格走出成交密集區域的方向。當價格走出成交密集區，說明多空分歧得到了暫時的統一，如果是向上走，那價格傾向於上升；若向下走，則價格傾向於下跌。
可以觀察成交量在不同價格區域的相對值大小，來判斷趨勢的健康性或持續性。隨著某股票價格的上升，成交量應呈現階梯性減弱，一般來說，股票相應的價格越高，感興趣或敢於參與的人就相應越少。不過這一點，從成交額的角度來看，會更加簡單扼要。
僅僅根據成交量，並不能判斷價格趨勢的變化，至少還要有價格來確認。成交量是價格變化的一個重要因素之一，也是一個可能引起本質變動的因素，但是在大多數時候，只起到催化劑的作用。
市場上有這樣一種認識，認為個股或股指的上漲，必須要有量能的配合，如果是升量增加，則表示上漲動能充足，預示個股或股指將繼續上漲；反之，如果縮量上漲，則視為無量空漲，量價配合不理想，預示個股或股指不會有較大的上升空間或難以持續上行。
個股或大盤在大幅放量之後縮量陰跌，顯然是壞事，顯然預示著一輪跌勢的展開。例如2001年5月18日和5月21日，滬市成交放大至200億和217億，之後量能再也無法放大，開始橫向整理，至6月14日大盤見頂後，大盤明顯縮量，6月27日開始放量下跌，7月23日加速下跌，至10月22日，跌至1514點，始於6月27日的此輪跌勢共跌去700餘點，持續時間長達4個月，是典型的放量之後縮量導致的下跌。但千萬不能忘記，下跌初始階段的股指是處於長期牛市之後的高位2200點之上！
與此完全相反的實例是，2002年3月8日和3月9日，滬市成交放大至238億和213億，經縮量回落整理後，終於爆發了6·24行情。不可否認，6·24行情的爆發，消息面的利好起了很大的作用。但是在6月21日，滬市成交就大幅放大，預示著新一輪漲升即將開始，只不過停止國有股減持的重大利好大大加強了漲升的爆發力，但也大大縮短了行情的持續時間，急劇放大的成交量和場外資金的蜂擁而入使得資金面難以為繼，結果導致了行情的夭折。短短的5個交易日，滬市成交1650多億，然後大盤縮量下跌，至2003年1月6日，股指創出自1999年下半年以來的新低1311點，此輪跌勢共跌去400餘點，持續時間超過半年。這又是一個典型的放量之後縮量導致的下跌，但是我們也必須注意，下跌初始階段股指是在創出2002年年內新高1748點之後，當時股指處於階段性的高點，下跌也就不可避免了。
而2003年1月14日和1月15日成交量放大至235億和217億，共計452億，表明多頭開始大舉入市，之後大盤開始縮量，但是股指不跌反漲，是典型的縮量上漲，這表示1月14日和1月15日入市搶籌的投資者並未出逃，籌碼鎖定良好，上檔拋壓較輕，所以縮量仍能上漲。與縮量下跌一樣，縮量上漲一般能持續相當長的時間。
縮量下跌表示市場處於弱勢，極小的成交量就能打低股指，下跌之後必然有放量大跌，這對於多方是極為不利的。反之，縮量上漲表示市場處於強勢，較小的成交量就能推動股指上揚，之後必然會放量大漲，大盤如此，個股更是如此。縮量（或基本無量）上漲已經告訴我們，縮量不但能上漲，而且能大漲特漲！
成交量告訴拐點線索 (2)
成交量在魔山理論中的地位，從來就是輔助性的，它不能作為直接決策的依據，很多人認為我們有意冷落成交量指標，這種想法是錯誤的。魔山理論追求的是投機的效率，如果成交量的指標可以提高我們的投機效率，我們為什麼不把它放在我們的工具箱里呢？相反如果它不能給我們帶來效率我們又何必應用它呢？
請看，這是成交量的表現，價格在跌到1311點時的表現，在它的前一日，成交和價格創出了新的低點，次日價格繼續創新低的時候，成交卻有所回升，在這個時候我們是否可以根據它來判斷大盤出現了轉折呢？相反當價格繼續向上的時候成交卻進一步萎縮，直到價格穿越了傳統形態W底的頸線，成交才出現快速放大。
成交量具有先天的滯後性，不要相信量在價先的聒噪。必須明確一點，成交量是價格的「衍生物」，市場資金是對價格的追捧——競買或者競賣形成了價格的波動，而不是對成交量的追捧，因此，成交量首要的功效在於甄別市場的容量，和市場的流動性。除此以外，它對一些拐點的有效性的驗證存在一些功效，但是這種功效到底有多大，我們還不能從根本上加以確定。
盡管如此，我們依然欣喜地看到了一些事實，這些事實帶給了我們一些線索，但是樂觀前面要加上謹慎二字。
在一個拐點出現的時候，那麼這個拐點的基準日，傾向於成交量萎縮。我們通過對10年來一些重要的大盤的轉折點的研究，發現這種情況屢屢出現，其概率在80％以上。
這種情況說明當拐點降臨的時候，市場人氣是極端低迷的，市場中大多數的人心懷絞痛，他們在這個時刻對市場形成了一致性的看法，這種悲觀情緒在肆意的蔓延，在不斷地打擊著每一個參與者，而這些參與者在市場中的表現就是被動性「拒絕交易」，這就是成交低迷的原因。但是一旦市場出現了轉機，人們的眼球就會立刻被吸引過來。沒有準備的人會吃驚，會關注，會等等看。經驗豐富的人，會立刻介入，而職業交易人則會全倉而動。這樣價格便會持續上升，直到觀望的人介入全倉退出，而留在圖表上的則是放大的成交量和遠離拐點的價格。
如何觀察成交量 (3)
股市中有句老話：「技術指標千變萬化，成交量才是實打實的買賣。」可以說，成交量的大小，直接表明了市場上多空雙方對市場某一時刻的技術形態最終的認同程度。下面，筆者就兩種比較典型的情況作一些分析。
1、溫和放量。這是指一隻個股的成交量在前期持續低迷之後，突然出現一個類似「山形」一樣的連續溫和放量形態。這種放量形態，稱作「量堆」。個股出現底部的「量堆」現象，一般就可以證明有實力資金在介入。但這並不意味著投資者就可以馬上介入，一般個股在底部出現溫和放量之後，股價會隨量上升，量縮時股價會適量調整。此類調整沒有固定的時間模式，少則十幾天多則幾個月，所以此時投資者一定要分批逢低買入，並在支持買進的理由沒有被證明是錯誤的時候，有足夠的耐心用來等待。需要注意的是，當股價溫和放量上揚之後，其調整幅度不宜低於放量前期的低點，因為調整如果低過了主力建倉的成本區，至少說明市場的拋壓還很大，後市調整的可能性較大。
2、突放巨量。對此種走勢的研判，應該分作幾種不同的情況來對待。一般來說，上漲過程中放巨量通常表明多方的力量使用殆盡，後市繼續上漲將很困難。而下跌過程中的巨量一般多為空方力量的最後一次集中釋放，後市繼續深跌的可能性很小，短線的反彈可能就在眼前了。另一種情況是逆勢放量，在市場一片喊空聲之時放量上攻，造成了十分醒目的效果。這類個股往往只有一兩天的行情，隨後反而加速下跌，使許多在放量上攻那天跟進的投資者被套牢。
區分成交量形態 (4)
技術分析可以說就是對價格、成交量、時間三大要素進行的分析，而成交量分析則具有非常大的參考價值。雖然說成交量比較容易做假，但仍是最客觀、最直接的市場要素之一。
1、縮量。縮量是指市場成交極為清淡，大部分人對市場後期走勢十分認同。這裡面又分兩種情況：一是看淡後市，造成只有人賣，沒有人買；二是看好後市，只有人買，沒有人賣。縮量一般發生在趨勢的中期，碰到下跌縮量應堅決出局，等量縮到一定程度，開始放量上攻時再買入。碰到上漲縮量則可堅決買進，等股價上沖乏力，有巨量放出的時候再賣出。
2、放量。放量一般發生在市場趨勢發生轉折的轉折點處，市場各方力量對後市分歧逐漸加大，一些人紛紛把家底甩出，另一部分人卻在大手筆吸納。相對於縮量來說，放量有很大的虛假成分，控盤主力利用手中的籌碼大手筆對敲放出天量是非常簡單的事，但我們也沒有必要因噎廢食，只要分析透了主力的用意，也就可以將計就計「咬他一大口」。
3、堆量。主力意欲拉升時，常把成交量做得非常漂亮，幾日或幾周以來，成交量緩慢放大，股價慢慢推高，成交量在近期的K線圖上形成一個狀似土堆的形態，堆得越漂亮，就越可能產生大行情。相反，在高位的堆量表明主力已不想玩了，在大舉出貨，這種情況下我們要堅決退出，不要幻想再有巨利獲取了。
4、量不規則性放大縮小。這種情況一般是沒有突發利好或大盤基本穩定的前提下的妖庄所為，風平浪靜時突然放出歷史巨量，隨後又復歸平靜，一般是實力不強的莊家在吸引市場關注，以便出貨。
無論怎樣，成交量只是影響市場的幾大要素之一。市場是一個有機的整體，決不可把它分開來看，綜合分析、綜合判斷，結果才會最准確。
均線 成交量結合看趨勢 (5)
在技術分析領域里，移動平均線以它簡潔明了的特點深受投資者的青睞。人們利用不同時期的移動平均線來指導操作，特別利用不同時期的移動平均線的排列來判斷是多頭市場還是空頭市場（在西方國家一般認為股價線在200日移動平均線以上為牛市。反之，股價線在200日移動平均線以下時為熊市），以便調整投資者的市場思維，實施不同的投資策略。而在選擇買賣點時則運用「葛南維八法」。
移動平均線的優缺點
一、優點：運用移動平均線理論，在買賣交易時，可以界定風險程度，將虧損的可能性降至最低；在行情趨勢發動時，買賣交易的利潤相當可觀；移動平均線的組合可以判斷行情的真正趨勢。
二、缺陷：當行情牛皮盤整時，買賣信號過於頻繁，投資者無所適從；移動平均線的最佳日數與組合，確定起來十分困難；僅靠移動平均線的買賣信號，無法給予投資者充足的信心，必須依靠其他技術指標的輔助。成交量、股價、均線共同作用
為了投資者在運用移動平均線時能夠揚長避短，從而發現成交量、股價、均線三者的共同作用，總結出：股價突破、支撐和壓力的有效性與均線的角度和成交量有關。根據這一理論，投資者可以較為有效地實施正確的買賣策略。突破：股價突破移動平均線時，成交量必須放大，特別是向上突破移動平均線時。如果移動平均線的運行角度與股價的運行角度互反時，突破後的股價會有回抽的要求，當日成交量過大（當日成交量比前一日成交量放大3倍以上時），若當日收盤為中線特別是光頭K線出現時，這種反抽會發生在次日或者第三日。例如，2001年10月23日滬深兩市在暫停國有股減持消息的作用下，放量突破相反運行的5日均線，並當天收出光頭中陽線，從而在次日才出現回抽，如果在突破移動平均線時成交量減少或者持平（特別是股價無量突破相反運行的移動平均線時），這種突破往往是假的。
支撐：移動平均線能否對股價構成有效支撐，不僅要看移動平均線的運行角度，同時也要注意成交量的多寡。例如，移動平均線是向上運行而股價回落，這種移動平均線的支撐力度就大於走平或者回落的移動平均線，如果股價回落至移動平均線，發生支撐反彈時，必須有成交量的配合，否則投資者可視這種支撐為無效支撐。例如：深成指在10月26日出現止跌走紅，但是成交量則比前一日減少，說明這種支撐的可信度不高，投資者可不按傳統的移動平均線的買賣技巧來進行。
壓力：股指或者股價在下跌過程中出現的反彈，往往會遇上移動平均線的壓力。這一壓力的大小不僅與移動平均線的期數有關，同時還與移動平均線的角度及成交量有密切關系。在反彈行情中移動平均線的運行角度與股價或者股價運行角度越大，相反的壓力就越大，特別是無量上攻移動平均線，失敗的可能性就越大。
以上移動平均線對不同時期都有指導意義，只不過不同時期的均線的支撐壓力不同而已。
千金難買「散兵坑」 (6)
實戰中通常是很難區別主力在洗盤還是出貨，拋早了走了一條大魚，拋晚了又後悔莫及，恰恰是因為有此區別，才有了種種看盤技巧。當然能夠及時發現主力在洗盤是最好的，不過退一步"以其人之道還治其人之身"也不錯，因為在刻意製造的空頭陷阱構築之後往往也容易成為個股介入的好時機，這就是千金難買價散兵坑。
當過兵的人都知道散兵坑是非常安全的，因為炮彈不太可能再次炸在同一個彈坑內，前次炸出的彈坑往往成為老兵們的最佳躲藏之地。在量價研判中有成交量的散兵坑，這是指在築底成功時成交量往往形成一個大坑，在弱如游絲的低迷後呈現出有序的放大。千金難買價散兵坑是指股價處於小幅震盪上行的慢牛趨勢初期或中期，成交量有所放大、換手率也小幅增加，突然股價出現快速下挫，但這種下挫不會維持很久，在一至兩天或一周左右的時間，股價便又重拾升勢，再一次回到跳水前原有的上升趨勢中，在圖形上形成股價散兵坑形狀，就如被炸彈炸出一般，而散兵坑出現之際將是十分難得的、千金也難買的買入時機。
這個在上升趨勢途中出現的大坑，實質上就是主力在拉升之前兇悍的洗盤，此招一出，把坐在轎子里的大部分浮多都震下來。這是個非常有效而實用的空頭陷阱，實戰中也確實很難把它識別出來，因此這里不研究如何識別是否為空頭陷阱，而是充分利用之成為個股的介入機會。其中有兩個買點，一是在價散兵坑之內，但這是先知先覺與不知不覺，因為在股價剛剛有所企穩轉強之際，任何風吹草動往往都會使人失去理智；二是在價散兵坑出現並已重返上升趨勢中之際，這雖也失去了最低價買入的時機，但這卻是最有效的，因為股價重返上升趨勢使空頭陷阱已被確認，"不買地價，不賣天價"，甘蔗的中間段是最甜的，看到趨勢的重新確立才該出手時就出手，這是順勢操作的真諦。
實戰中的注意事項：1、股價要處於慢牛趨勢初期或中期時，最好已有10%以上的漲幅，說明了上漲趨勢已初步確立；2、股價突然間無量下挫，止跌位置相對於股價的絕對漲幅不能超過50％，最好在0.382黃金分割回吐位之內，如比例過高，向上的爆發力往往會減弱；3、在短時間內又有能力恢復到原有的上升趨勢中，最好在1周內完成，否則時間過長，散兵坑的爆發力往往會減弱；4、在股價回升時候，成交量應該有所放大，快速的回升往往預示著爆發力強大；5、重返上升趨勢之際，就是介入的絕佳時機。
成交量溫和放大的技術含義 (7)
成交量溫和放大的直觀特徵就是量柱頂點的連線呈現平滑的反拋物線形上升，線路無劇烈的拐點。定量的水平應該在3％至5％換手左右方為可靠、溫和放大的原因是隨著吸籌的延續，外部籌碼日益稀少，從而使股票價格逐步上升，但因為是主力有意識的吸納，所以在其刻意調控之下，股價和成交量都被限制在一個溫和變化的水平，以防止引起市場的關注。對「溫和放量」的理解要注意三點：
一是不同位置的溫和放量有著完全不同的技術意義，其中在相對低位和長期地量後出現的溫和放量才是最有技術意義的。
二是溫和放量有可能是長線主力的試探性建倉行為，所以雖然也許會在之後會出現一波上漲行情，但一般還是會走出回調洗盤的走勢；也有可能是長線主力的試盤動作，會根據大盤運行的戰略方向確定下一步是反手做空打壓股價以在更低位置吸籌，或者在強烈的大盤做多背景下就此展開一輪拉高吸貨的攻勢。因此最好把溫和放量作為尋找「黑馬」的一個參考指標，尋低位介入。
三是溫和放量的時間一般不會太長，否則持續吸籌不容易控制股價也會引起市場注意。在不同時期參與市場的散戶群體和散戶心理也會有很大變化，所以一個實力主力介入個股的前期為了獲取籌碼，會採用多種操作手法，但溫和放量無疑是其中最主要的一種手法。這樣，在一個長線庄股的走勢中出現反復的溫和放量也就不足為奇了。
巧用成交量的變化尋黑馬 (8)
根據成交量的變化尋找黑馬，是投資者首先注意到的。如果主力吸籌較為堅決，則漲時大幅放量、跌時急劇縮量將成為建倉階段成交量變化的主旋律。盡管很多情況下，主力吸籌的動作會比較隱蔽，成交量變化的規律性並不明顯，但也不是無蹤可覓。一個重要的手段就是觀察成交量均線。如果成交量在均線附近頻繁震動，股價上漲時成交量超出均線較多，而股價下跌時成交量低於均線較多，則該股就應成為密切關注的對象。因為，這表明籌碼正在連續不斷地集中到主力手中。
需要注意的是，投資者從成交量的變化尋找「黑馬」時，必須結合股價的變化進行分析。因為絕大部分股票中都有一些大戶，他們的短線進出，同樣會導致成交量出現波動，關鍵是要把這種隨機買賣所造成的波動與主力有意吸納造成的波動區分開來。我們知道，隨機性波動不存在刻意打壓股價的問題，成交量放出時股價容易出現跳躍式上升，而主力吸籌必然要壓低買價，因此股價和成交量的上升有一定的連續性。依據這一原理，可以在成交量變化和股價漲跌之間建立某種聯系，通過技術手段過濾掉那些股價跳躍式的成交量放大，了解真實的籌碼集中情況。
成交量堆積是另一個重要的觀察對象，它對於判斷主力的建倉成本有著重要作用。除了剛上市的新股外，大部分股票都有一個密集成交區域，股價要突破該區域需要消耗大量的能量，而它也就成為主力重要的建倉區域，往往可以在此處以相對較低的成本收集到大量籌碼。所以，那些剛剛突破歷史上重要套牢區，並且在以下區域內累積成交量創出歷史新高的個股，就非常值得關注，因為它表明新介入主力的實力遠勝於以往，其建倉成本亦較高，如果後市沒有較大空間的話，大資金是不會輕易為場內資金解套的。
但如果累積成交量並不大，即所謂「輕松過頂」，則需要提高警惕，因為這往往是原有主力所為，由於籌碼已有大量積累，使得拉抬較為輕松。盡管這並不一定意味著股價不能創出新高，但無疑主力的成本比表面看到的要低一些，因此，操作時需要更加重視風險控制，股市整體走勢趨弱時尤其需要謹慎。
需要指出的是，在主力開始建倉後，某一區域的成交量越密集，則主力的建倉成本就越靠近這一區域，因為無論是真實買入還是主力對敲，均需耗費成本，密集成交區也就是主力最重要的成本區，累積成交量和換手率越高，則主力的籌碼積累就越充分，而且往往實力也較強，此類股票一旦時機成熟，往往有可能一鳴驚人，成為一匹「超級大黑馬」
怎樣研判成交量的變化 (9)
股市中有句老話：「技術指標千變萬化，成交量才是實打實的買賣。」可以說，成交量的大小，直接表明了市場上多空雙方對市場某一時刻的技術形態最終的認同程度。下面，筆者就兩種比較典型的情況作一些分析。
1、溫和放量。
2、突放巨量。
還有一點大家要注意，主力資金在吸籌的時候，成交量並不一定要有多大，只要有足夠的耐心，在底部多盤整一段時間就行。而主力要出貨的時候，由於手中籌碼太多，總得想方設法，設置各種各樣的陷阱。因此應該全面考察該股長時間的運行軌跡，了解它所處的價位、量能水平和它的基本面之間的關系，摸清主力的活動規律及個股的後市潛力，通過綜合分析來確定我們介入或出貨的時機。
雖然技術分析的指標多達上百種，但歸根到底，最基本的無非就是價格與成交量，其他指標無非就是這兩個指標的變異或延伸。大家知道量價關系的基本原理是「量是因，價是果；量在先，價在後」，也就是說成交量是股價變動的內在動力，由此人們導出了多種量價關系的規則，用於指民具體的投資。但在實際中，人們會發現根據量價關系來進行具體買賣股票時，常常會出現失誤，尤其是在根據成交量判斷主力出貨與洗盤方面，失誤率更高，不是錯把洗盤當出貨，過早賣出，從而痛失獲利良機，就是誤將出貨當洗盤，該出不出，結果是痛失出貨良機。那麼，在實際投資中如何根據成交量的變化，正確判斷出主力的進出方向，或者說，如何根據成交量的變化，准確判斷出主力是在出貨還是洗盤呢?
般說來，當主力尚未准備拉抬股價時，股價的表現往往很沉悶，成交量的變化也很小，此時研究成交量沒有實際意義，也不好斷定主力的意圖。但是，一旦主力放量拉升股價時，主力的行蹤就會暴露，我們把這樣的股票稱為強庄股，此時研究成交量的變化就具有非常重要的實際意義，此時，如果能夠准確地捕捉到主力的洗盤跡象，並果斷介入，往往能在較短的時間內獲取非常理想的收益。實踐證明，根據成交量變化的以下特徵，可以對強庄股的主力是不是在洗盤作出一個較為准確的判斷：
首先，由於主力的積極介入，原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動下變得活躍起來，出現了價升量增的態勢。然後，主力為了給以後的大幅拉升掃平障礙，不得不將短線獲利盤強行洗去，這一洗盤行為在K線圖上表現為陰陽相間的橫盤震盪，同時，由於主力的目的是要一般投資者出局，因此，股價的K線形態往往成明顯的「頭部形態」。
其次，在主力洗盤階段，K線組合往往是大陰不斷，並且收陰的次數多，且每次收陰時都伴有巨大的成交量，好象主力正在大肆出貨，
『叄』 底部縮量是好還是壞
我們在平時會發現很多底部股票出現縮量的情況，此時的縮量屬於大幅度縮量，很多個股在底部階段中每天成交量只有一兩千萬，很多個股的成交量也會創出幾年的新低，那底部縮量是不是到底是好事還是壞事，很多投資者人認為底部縮量代表該股的洗盤已經很充分了
沒有投資者選擇大幅度賣出股票了，而且只要有資金介入後，個股很容易出現明顯的上漲，但也有投資者認為底部的股票沒有成交量，代表該股沒有人氣，沒有人願意參與個股的股價很難出現明顯上漲，甚至很多個股還會出現進一步的下跌的情況，具體參考下圖案例：
這時候我們該如何判斷呢，主要方法是判斷該股在前期高位震盪出現階段是否出現持續放量的情況，結合前期K線形態進行判斷，歡迎高位出貨的主力的手法和形態，我們之前問答和文章也重點解釋過，再次就是個股進入回調縮量階段，如果長時間出現縮量陰跌，特別是縮量後股價進入相對底部區間，縮量的交易日超過15個交易日了，我們就要注意個股的風險了，很大可能性前期莊家機構在高位完成了出貨，此時沒有主力在運作該股，個股進入縮量陰跌的狀態。
總結：我們通過兩大方面講解了個股底部縮量到底是好事還是壞事，如果個股長期處於下跌趨勢中，整體趨勢較差，下跌後進入底部縮量階段，這類個股風險較大，如果個股前期趨勢較好，個股短期出現回調後進入了一個相對底部區間，
此時底部縮量階段代表洗盤結束的可能性，很多個股會再次出現上漲，但這是洗盤階段，前期高位出現出貨的情況，個股下跌也會出現縮量陰跌的狀態，所以我們在判斷趨勢較好和前期比較強勢的個股出現下跌後縮量的情況，我們需要判斷是否存在出貨的可能性。感覺寫的好的點個贊呀，歡迎大家關注點評。
『肆』 怎樣正確判斷洗盤結束
一、洗盤結束的特點
在上述縮量時並不是最佳買點，因為主力有可能繼續縮量洗盤，前景並不明朗，所以在確定洗盤結束時是最佳買點。其特點如下：
1、當日放量
前期縮量表明浮籌在減少，當天放量應該不是浮籌在賣出，極有可能是主力資金流入，要開始拉升了。
2、分時主力資金
當然最直接的還是看主力資金線，如果當日分時主力資金在大量買入，表明放量不是浮籌或散戶所為。
3、佔比
二、也就是主動性買入或主動性賣出所佔成交量的比量，這里的主動性買入或賣出不僅僅是特大、大單，它包含了所有特大、大、中、小單，這樣就能解決主力用中小單做票。
洗盤結束經常出現的三種形式
1、下降通道扭轉
有些主力洗盤時採用小幅盤跌的方式，在大盤創新高的過程中該股卻不斷收陰，構築一條平緩的下降通道，股價在通道內慢慢下滑，某天出現一根陽線，股價下滑的勢頭被扭轉，慢慢站穩腳跟，表明洗盤已近尾聲。
2、縮量之後再放量
部分主力洗盤時將股價控制在相對狹窄的區域內反復振盪整理，主力放任股價隨波逐流，成交量跟前期相比明顯萎縮，某天成交量突然 重新放大，表明沉睡的主力已開始蘇醒，此時即可跟進。
3、回落後構築小平台，均線由持續下行轉向平走、再慢慢轉身向上。
洗盤都表現為股價向下調整，導致技術形態轉壞，均線系統發出賣出信號，但股價跌至一定位置後明顯受到支撐，每天收盤都在相近的位 置，洗盤接近結束時均線均有抬頭跡象。
總之，要判斷是否是主力洗盤，重要的是判斷前期高點是否是頭部，這需要從累計漲幅、股價的相對位置以及經驗等各方面來綜合判斷。
(4)股票大漲後縮量洗盤什麼時候到底部擴展閱讀
理解洗盤的主要目的在於墊高其他投資者的平均持股成本，把跟風客趕下馬去，以減少進一步拉升股價的壓力。同時，在實際的高拋低吸中，莊家也可兼收一段差價，以彌補其在拉升階段將付出的較高成本。
洗盤的目的是為了減輕日後拉升時的拋壓和降低成本，防止跟風者利潤太大，以至於在關鍵價位向下拋股票，把莊家給套住。具體來說，莊家洗盤的主要目的有以下幾個方面：
1、通過洗盤讓願獲小利就走者和容易動搖不堅定者退出，讓看好後市者有機會進場買進，由於後者入場成本高，不會輕易拋掉，這就減輕了日後拉抬股價時獲利盤回吐的壓力。大多數散戶心理是獲利比虧本好，有點獲利就願意落袋為安，獲利越多，這種動機越強。
被套時，安心持股，遇被套股票解套或獲利時，反而沉不住氣，一遇股價下跌，就急著想走人，面對股市中的大牛股，常聽到一些散戶說，我前面曾持有該股，只可惜沒能捂到現在。話又說回來，如若大部分散戶都能持有到現在，那莊家還賺誰的錢呢？
每隻股票的K線圖總是如大海波浪般曲曲折折。莊家洗盤的目的還是為了提高散戶的持倉成本。一部分散戶走了另一部分散戶又進來，後來的散戶一部分非常自信，一部分是在股評家的誘導下進來的。
股評家們常說，「等回調時在介入」，「高拋低吸」，「該股潛力巨大，每次回調者是介入良機」。在這些股評人士的幫助和配合下，莊家經過幾次拉抬洗盤之後，大多數散戶持股成本都高，不會輕易割肉，而莊家成本已相當低，從而為莊家贏得派發爭得更有利的價位。
2、通過洗盤可進一步攤低莊家持股成本，同時也可抽出資金用於下一步拉抬。莊家的每次洗盤，都是一次高拋低吸的好機會，據估算，每次洗盤，莊家的成本可降低4%左右。
3、洗盤和出貨在形式上有類似之處，莊家真真假假，虛虛實實，讓洗出場者後悔，讓抱股不動者嘗到甜頭，讓散戶搞不清洗盤與出貨的區別，今後在莊家出貨時，散戶也可能認為是洗盤，掩護莊家今後出貨。
『伍』 股票下跌縮量，怎麼判斷是到底部區域了呢
縮量下跌一般只有兩種情況：
1，主力在高點已經完成出貨，這時候全是散戶在交易，散戶是一盤散沙，所以成交量萎縮，在下跌的過程中，不停的有散戶抄底，但因為沒有主力，所以股票漲不上去，先抄底的散戶就會受不了煎熬賣出股票，造成股價繼續下跌，然後又有新的散戶過來抄底，然後再受不了賣出，形成惡性循環。這種情況K線形態就是縮量陰跌，沒有任何支撐，一路陰跌不止。縮量陰跌的股票，不太好判斷底部，畢竟沒有主力，最好的等重新放量企穩並且二次回踩確認再進場比較合適。
2，主力已經高度控盤，手握大量籌碼，這時候的縮量下跌，一般是洗盤比較多，而且股票一般也是剛啟動不久，因為主力還沒出貨，所以回調幅度不會太深，並且不會跌破主力的成本位，在關鍵的支撐位可以埋伏低吸。
『陸』 如何理解放量上漲後縮量下跌
這和該股或大盤處於何種時間段，有關系.
在底部放量上漲，可以看作是交易活躍，看好該股的前景.如是，則後市看好;
在高點放量上漲，可以看作做頭的預示，走勢轉向的可能性大，則後市看淡.
在途中縮量上漲，可以看作拋盤少，惜售，依然有進一步上漲的可能.
在底部縮量上漲，可以看作剛開始起步，有進一步上漲的可能;可能是黑馬;
在高位縮量上漲，可以看作交易清淡，後市看淡可能性較大.
在高位縮量下跌，可以看作主力迷惑市場，為後市大幅下跌作鋪墊;
在下跌途末放量下跌，可以看作是恐慌性拋盤湧出，可以看作底部將到。
量增價增主要是指個股（或大盤）在成交量增加的同時、而個股的股價也同步上漲的一種量價配合現象。量增價漲只出現在上升行情中，而且大部分是出現在上升行情的初期，也有小部分是出現在上升行情的中途。
量增價跌主要是指個股（或大盤）在成交量增加的情況下、個股的股價卻反而下跌的一種量價配合現象。量增價跌現象大部分是出現在下跌行情的初期，也有小部分是出現在上升行情的初期。不過，量增價跌的現象在上升行情和下降行情中的研判也是不一樣的。
在下跌行情的初期，股價經過一段比較大的漲幅後，市場上的獲利籌碼越來越多，一些投資者紛紛拋出股票，致使股價開始下跌。同時，也有一些投資者對股價的走高仍抱有預期，在股價開始下跌時，還在買入股票，多空雙方對股價看法的分歧，是造成股價高位量增價跌的主要原因。不過，這種高位量增價跌的現象持續時間一般不會很長，一旦股價向下跌破市場重要的支撐位、股價的下降趨勢開始形成後，量增價跌的現象將逐漸消失，這種高位量增價跌現象是賣出信號。
在上升行情初期，有的股票也會出現量增價跌現象。當股價經過一段比較長時間的下跌和底部較長時間盤整後，主力為了獲取更多的低位籌碼，採取邊打壓股價邊吸貨的手段，造成股價走勢出現量增價跌現象，但這種現象也會隨著買盤的逐漸增多、成交量的同步上揚而消失，這種量增價跌現象是底部買入信號。
『柒』 什麼是股票洗盤 股票洗盤方式有哪些
什麼是股票洗盤？
洗盤是股價在上升中途所進行的技術性整理，其目是通過整理換手，清洗掉市場內的獲利籌碼，使市場內的持股成本趨於一致，洗盤的結果造成大量的籌碼被機構主力戰略性的鎖定，從而導致市場內的浮動籌碼大量減少，洗盤的結果會使籌碼進一步集中。洗盤現象在技術上的具體表現是，隨著整理以後，股價波動的幅度逐漸減小，成交量快速萎縮，股價在中長期均線附近被控盤，盤面浮動籌碼稀少，成交量低迷。
股票洗盤方式有哪些？
1、挖坑洗盤。一段30度左右的慢慢上漲之後挖坑洗盤，成交量極度縮量，然後一根長陽突破，這是屬於底部的洗盤。
2、假陰線洗盤。一根大幅高開的假陰線，在五日線處收出小K線，兩天洗盤後繼續拉升，洗盤不破五日線就可以介入，是常見的股票洗盤方式之一。
3、連續長上影洗盤。期間跌破了五日線和十日線，但是圍繞一條水平線震盪，就是跌不下去。既然跌不下去，那隻有向上漲了。洗盤時間很重要，超過5天基本就沒戲了。
4、長陰加長陽洗盤。有時候是當天跌停次日漲停，真正頭部出貨是不會這樣走的，頭部一個跌停板誰還敢買，主力出貨一般是要把頭部做的還有漲的跡象。正常情況下一根大陰線之後是低開震盪收小K線或者中陰線的概率比較大，而次日高開高走就不正常，不正常說明就有戲，是要特別注意的股票洗盤方式。
5、橫盤震盪洗盤。一般為3到5天，所以跟蹤漲停個股很重要。今天漲停也許一周後才是介入良機，不要從自選股里刪除，漲停板後的第三天很重要。
6、長上影和長下影組合洗盤。先是長上影然後緊跟著長下影，兩天振幅幾乎20個點，有很好的洗盤效果。但是這中股票洗盤方式並不是很常見，偶爾出現。
『捌』 在股市中，一般來說洗盤的標准時間大概是什麼時候
股票洗盤是莊家的慣用手法之一，但是洗盤的細節卻會因為股票不一樣而變得不同，因為股市裡的股票分為兩種，一種是大盤股，一種是小盤股，這兩種股票的區別就是往往就是吸籌，洗盤，拉升，派發所需要的時間是不一樣的，大盤股吸籌時間就比較長，小盤股吸籌時間就會比較短，長的有幾個月甚至一年都有可能，而短的呢，一兩個星期就差不多可以把籌碼配置完畢。
『玖』 怎麼判斷股票洗盤結束
你好，股市中洗盤結束錢前的預兆：
【1】較大的賣單被打掉。
盡管交易清淡，但總會有一些較大的賣單出現。在資金允許的情況下，主力會接一些較大的賣單，減輕拉升的壓力，同時完成一個小的建倉任務。技藝高超的還可以做差價降低成本。
【2】盤中出現一些非市場性的大單子。
主力故意掛出來的單子。其用意只能是告訴市場：主力已經在注意這家股票了。主力既然要市場知道，那麼股價的結局就是上漲或者下跌而不會是盤整，當然主力希望市場認為是股價要上漲，但我們不能排除下跌的因素，除非有其它的細節能夠排除這一點。主力在大量出貨前是有可能做一波上升行情的。
【3】盤中出現脈沖式上沖行情。
由於成交量相當清淡，所以主力也肯定在一段時間內沒有參與交易，對市場也沒有什麼感覺。因此主力在正式拉升股價前會試著先推一下股價，業內稱為「試盤」，看看市場的反應。也有一種可能是主力想多拿一些當前價位的籌碼，通過往上推一下以期引出市場的割肉盤，然後再選擇適當的時機進行拉升。
【4】大盤穩定但個股盤中出現壓迫式下探走勢但尾市往往回穩。
這種走勢比較折磨人，盤中常常出現較大的賣壓，股價步步下探，但尾市卻又往往回升。毫無疑問，這種走勢的直接後果必然是引來更多的割肉盤。
主力要建一些短期倉位，根據這些倉位的量，我們可以對後面股價的上升幅度有一個大概的判斷。原則上建的倉位越多，股價的升幅就越高，但最終的結果還是取決於股價起來以後市場的認可程度。也有一些主力是拉起來就做的，根本沒有建短倉的過程。這種情況有幾種可能，如大盤走好，個股成為熱門板塊，個股基本面方面有變化等等。
風險揭示：本信息不構成任何投資建議，投資者不應以該等信息取代其獨立判斷或僅根據該等信息作出決策，不構成任何買賣操作，不保證任何收益。如自行操作，請注意倉位控制和風險控制。